O impacto do Crédito das Fintechs sobre Pequenas e Médias Empresas no Brasil

Abstract

Este trabalho visa analisar o impacto do crédito ofertado por fintechs no desempenho de Pequenas e Médias Empresas (PMEs) no Brasil, com atenção especial às regiões Norte e Nordeste, onde há menor presença de bancos tradicionais e maior exclusão financeira. A pesquisa parte da constatação de que as PMEs, embora representem mais de 50% dos empregos formais e cerca de 27% do PIB nacional, enfrentam dificuldades históricas de acesso ao crédito. A análise quantitativa explora a relação entre volume de crédito e desemprego, com base em séries temporais e modelos econométricos. Já a análise qualitativa, embasada em literatura recente e dados setoriais, mostra que as fintechs têm conseguido preencher lacunas deixadas pelos bancos, especialmente em regiões sub atendidas, promovendo dinamização econômica e impacto positivo no emprego e renda. Os resultados apontam que a atuação das fintechs representa uma inovação institucional relevante, ao ampliar o acesso ao crédito formal com uso de tecnologia, dados alternativos e menor burocracia. Estudos nacionais e internacionais demonstram que essas plataformas são mais eficazes na concessão de crédito a empresas com pouco histórico financeiro, sobretudo em locais com alta concentração bancária, menor densidade de agências e maior vulnerabilidade socioeconômica. A pesquisa destaca ainda a necessidade de políticas públicas redistributivas e o fortalecimento de mecanismos como fundos constitucionais e crédito rural direcionado, para que o crédito se torne um instrumento de desenvolvimento sustentável e redução das desigualdades regionais no país.

This study aims to analyze the impact of credit offered by fintechs on the performance of Small and Medium-sized Enterprises (SMEs) in Brazil, with special attention to the North and Northeast regions, where there is a lower presence of traditional banks and greater financial exclusion. The research starts from the observation that SMEs, although representing more than 50% of formal jobs and around 27% of the national GDP, have historically faced difficulties in accessing credit. The quantitative analysis explores the relationship between credit volume and unemployment, based on time series and econometric models. The qualitative analysis, grounded in recent literature and sectoral data, shows that fintechs have managed to fill gaps left by banks, especially in underserved regions, fostering economic dynamism and having a positive impact on employment and income. The results indicate that the role of fintechs represents a relevant institutional innovation, as they expand access to formal credit through technology, alternative data, and less bureaucracy. National and international studies show that these platforms are more effective in granting credit to companies with little financial history, especially in areas with high banking concentration, lower branch density, and greater socioeconomic vulnerability. The research also highlights the need for redistributive public policies and the strengthening of mechanisms such as constitutional funds and targeted rural credit so that credit becomes a tool for sustainable development and reduction of regional inequalities in the country.