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Type: Trabalho de Conclusão de Curso
Title: Arbitragem na Bovespa: a técnica Pairs Trading em momentos de crise
Authors: Fuschi, Bruno Henrique
Examination board: Minardi, Andrea Maria Accioly Fonseca
Brito, Ricardo Dias de Oliveira
Advisor: Rossi Júnior, José Luiz
Publication Date: 2009
Original Abstract: Essa monografia analisa a oportunidade de se obter algum tipo de retorno em épocas de crise econômica com o uso de uma técnica de arbitragem denominada Pairs Trading. Definindo quatro crises econômicas para o período de 1996 até 2009 e agrupando-as em três períodos de análise, conseguimos obter retornos acima do de mercado nos três períodos e retornos positivos e significativos em dois. Nos três períodos os retornos possuem baixa correlação com o mercado e baixa volatilidade.
Keywords in original language : Mercado de ações no Brasil
Crises econômicas
Estratégias contrárias de investimento
Pairs trading
Arbitragem
Abstract: This work analyses the opportunity to obtain some type of return in times of economic crises using an arbitrage technique called Pairs Trading. Defining four economics crises at 1996 to 2009 and group then in three analyze periods, we could get returns above the return market in three times and positive returns in two. On the three times the returns have low correlation with the market and low volatility.
Language: Português
Copyright: Todos os documentos desta Coleção podem ser acessados, mantendo-se os direitos dos autores pela citação da origem.
Appears in Collections:Graduação em Economia

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